关键词：中国通信通信设备设备制造

中投顾问：2018-2022年中国通信设备制造行业分析

作者：中投顾问　时间：2018/3/23

　　影响因素分析

　　一、有利因素

　　（一）政策支持

　　近年来，网络强国战略、“宽带中国”战略不断深入实施，提速降费每年上一个新台阶，配合国家科技重大专项、“新一代宽带无线移动通信网”专项和863计划等相关政策，中国通信市场充满活力，逐渐成为全球创新技术应用和普及的第一站。

　　2016年12月，国务院发布了《“十三五”国家信息化规划》，规划指出到2020年，我国信息基础设施将达到全球领先水平。“宽带中国”战略目标全面实现，建成高速、移动、安全、泛在的新一代信息基础设施。固定宽带家庭普及率达到中等发达国家水平，城镇地区提供1000Mbps（兆比特/秒）以上接入服务能力，大中城市家庭用户带宽实现100Mbps以上灵活选择；98%的行政村实现光纤通达，有条件的地区提供100Mbps以上接入服务能力，半数以上农村家庭用户带宽实现50Mbps以上灵活选择；4G网络覆盖城乡，网络提速降费取得显著成效。云计算数据中心和内容分发网络实现优化布局。国际网络布局能力显著增强，互联网国际出口带宽达到20太比特/秒（Tbps），通达全球主要国家和地区的高速信息网络基本建成，建成中国-东盟信息港、中国-阿拉伯国家等网上丝绸之路。北斗导航系统覆盖全球。有线、无线、卫星广播电视传输覆盖能力进一步增强，基本实现广播电视户户通。

　　（二）通信设备制造业发展与通信运营商固定资产投资高度相关

　　我国通信设备制造业的增长主要受网络强国战略、大数据战略、“互联网+”等一系列政策的驱动，在过去五年中我国整体的通信运营商固定资产投资完成额始终保持在较高的水平。根据工信部发布的《信息通信行业发展规划（2016-2020年）》显示：“十二五”期间，我国信息通信基础设施不断完善，宽带网络建设明显加速，城市地区90%以上家庭具备光纤接入能力，行政村通光缆比例超过75%，并建成了全球最大的4G网络，4G基站规模达到177万个，基本实现城市和县城的连续覆盖。另外，据工信部发布的《2016年通信运营业统计公报》显示：2016年我国电信固定资产投资规模完成4，350亿元，投资完成额比2010年增加1，328亿元，年复合增长率达6.26%。近两年我国电信固定资产投资完成额均维持在4，000亿之上，巨大的投资直接带动了程控交换机、光通信设备、光纤光缆、移动通信、数据通信等主要通信设备的旺盛需求。

　　（三）国际竞争力提高

　　经过多年的发展，我国通信设备制造业坚持技术引进和自主开发相结合，已经形成了一个较为完整的通信设备制造业产业体系，产业链逐步完善，自主创新能力明显提升，重点核心领域技术取得突破，涌现出了华为技术、中兴通讯等一批具有国际竞争力的通信设备集成商。基础设施技术水平不断提升，光纤接入成为固定宽带主流接入技术，固定宽带基础设施建设水平明显提高，第四代通信技术TD-LTE也成为国际4G主流标准。通信设备制造业作为七大国家战略性新型产业之一，在国家大力发展新一代移动通信技术、三网融合、物联网、云计算、大数据等背景下必将迎来更好的发展机遇。

　　（四）互联网用户及手机网民的数量持续增长

　　互联网用户及手机网民的数量持续增长成为通信网络需求市场的有力支撑。截至2016年12月，中国网民规模达7.31亿，互联网普及率为53.2%。其中，手机网民规模达6.95亿，较同期保持稳定增长。在4G网络快速发展、智能移动终端持续增长的背景下，视频、音乐等高流量手机应用拥有越来越多的用户。2009年起，在移动互联网的推动下，个人互联网应用发展整体呈现上升态势。即时通信作为网民第一大上网应用，在高使用率水平的基础上继续攀升。随着互联网用户及手机网民数量的持续增长，对通信网络的覆盖规模及信息数据传输能力提出了更高要求。

　　二、不利因素

　　（一）宽带普及率与速率双低

　　2016年中国固网宽带普及率为61.4%，远低于排名第一位的韩国98.8%；而移动宽带普及率为71.2%，低于日本的138.8%。在平均上网速率上，数据显示，中国平均固网宽带上网速率为11.90M，与排名全球第一位的中国香港地区的73.9M差距明显。

　　（二）人才缺乏

　　由于我国通信设备行业起步比较晚，通信设备的业务量不断的在增加，由于通信设备自身的复杂性，在通信设备领域专业性的技术人员和骨干型的管理人才也相对缺乏。

　　通信设备制造行业收入预测

　　我们预计，2018年我国通信设备制造行业收入将达到32，749亿元，未来五年（2018-2022）年均复合增长率约为12.25%，2022年将达到51，987亿元。

图表　中投顾问对2018-2022年中国通信设备制造行业收入预测